中歐積極多元配置3個(gè)月持有期混合型基金中基金（ETF-FOF）基金產(chǎn)品資料概要
編制日期：2025年4月28日
送出日期：2025年4月29日
本概要提供本基金的重要信息，是招募說(shuō)明書(shū)的一部分。
作出投資決定前，請(qǐng)閱讀完整的招募說(shuō)明書(shū)等銷售文件。
一、產(chǎn)品概況
基金簡(jiǎn)稱 中歐積極多元配置3個(gè)月持有混合（ETF-FOF） 基金代碼 024021 
基金簡(jiǎn)稱A 中歐積極多元配置3個(gè)月持有混合（ETF-FOF）A 基金代碼A 024021 
基金簡(jiǎn)稱C 中歐積極多元配置3個(gè)月持有混合（ETF-FOF）C 基金代碼C 024022 
基金管理人 中歐基金管理有限公司 基金托管人 廣發(fā)證券股份有限公司 
基金合同生效日 - 上市交易所及上市日期 暫未上市 
基金類型 基金中基金 交易幣種 人民幣 
運(yùn)作方式 其他開(kāi)放式 開(kāi)放頻率 對(duì)于本基金的各類基金份額，每份基金份額設(shè)定鎖定持有期，每份基金份額的鎖定持有期為3個(gè)月，鎖定持有期到期后進(jìn)入開(kāi)放持有期，每份基金份額自其開(kāi)放持有期首日起才能辦理贖回及轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出業(yè)務(wù)。 
基金經(jīng)理 侯丹琳 開(kāi)始擔(dān)任本基金基金經(jīng)理的日期  
證券從業(yè)日期 2017年4月24日 
注：本基金基金類型為偏股混合型基金中基金（FOF）。
二、基金投資與凈值表現(xiàn)
（一）投資目標(biāo)與投資策略
請(qǐng)投資者閱讀《招募說(shuō)明書(shū)》"基金的投資"章節(jié)了解詳細(xì)情況
投資目標(biāo) 本基金是基金中基金，靈活投資于多種具有不同風(fēng)險(xiǎn)收益特征的基金和其他資產(chǎn)，在嚴(yán)格控制投資組合風(fēng)險(xiǎn)的前提下，尋求基金資產(chǎn)的長(zhǎng)期穩(wěn)健增值。 
投資范圍 本基金投資于依法發(fā)行或上市的公開(kāi)募集證券投資基金、股票、債券等金融工具及法律法規(guī)或中國(guó)證監(jiān)會(huì)允許基金投資的其他金融工具。具體包括：經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法核準(zhǔn)或注冊(cè)的公開(kāi)募集的基金（含QDII基金、香港互認(rèn)基金、公開(kāi)募集基礎(chǔ)設(shè)施證券投資基金（以下簡(jiǎn)稱“公募REITs”））、股票（包含創(chuàng)業(yè)板、存托憑證及其他經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)或注冊(cè)上市的股票）、港股通標(biāo)的證券（包括股票和ETF）、債券（包括國(guó)債、央行票據(jù)、金融債、企業(yè)債、公司債、中期票據(jù)、短期融資券、超短期融資券、次級(jí)債、地方政府債、政府支持機(jī)構(gòu)債、政府支持債券、可轉(zhuǎn)換債券、可交換債券及其他經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)允許投資的債券）、資產(chǎn)支持證券、債券回購(gòu)、銀行存款、同業(yè)存單、貨幣市場(chǎng)工具等法律法規(guī)或中國(guó)證監(jiān)會(huì)允許基金投資的其他金融工具（但須符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定）。如法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)以后允許基金投資其他品種，基金管理人在履行適當(dāng)程序后，可以將其納入投資范圍。基金的投資組合比例為：80%以上基金資產(chǎn)投資于其他經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法核準(zhǔn)或注冊(cè)的公開(kāi)募集的基金（含QDII基金、香港互認(rèn)基金、公募REITs）；投資于ETF的比例不低于非現(xiàn)金基金資產(chǎn)的80%；投資于QDII基金和香港互認(rèn)基金的比例合計(jì)不超過(guò)基金資產(chǎn)的20%；本基金對(duì)權(quán)益類資產(chǎn)的投資合計(jì)占基金資產(chǎn)的比例為60%-95%，其中，本基金投資于港股通標(biāo)的股票不超過(guò)股票資產(chǎn)的50%；本基金投資的權(quán)益類資產(chǎn)包括股票、股票型基金以及至少滿足以下一條標(biāo)準(zhǔn)的混合型基金：(1)基金合同約定的股票資產(chǎn)占基金資產(chǎn)的比例不低于60%；(2)基金最近4期季度報(bào)告中披露的股票資產(chǎn)占基金資產(chǎn)的比例均不低于60%。本基金保留的現(xiàn)金或到期日在一年以內(nèi)的政府債券的比例合計(jì)不低于基金資產(chǎn)凈值的5%，其中現(xiàn)金不包括結(jié)算備付金、存出保證金、應(yīng)收申購(gòu)款等。如果法律法規(guī)或中國(guó)證監(jiān)會(huì)變更投資品種的投資比例限制，基金管理人在履行適當(dāng)程序后，可以調(diào)整上述投資品種的投資比例。 
主要投資策略 1、大類資產(chǎn)配置策略在大類資產(chǎn)配置方面，本基金主要采用戰(zhàn)略資產(chǎn)配置策略（SAA）和戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置策略（TAA）。戰(zhàn)略資產(chǎn)配置策略（SAA）是決定基金長(zhǎng)期收益率和波動(dòng)率的關(guān)鍵，也是基金力爭(zhēng)實(shí)現(xiàn)將基金投資組合長(zhǎng)期波動(dòng)率控制在合適水平這一投資目標(biāo)的核心。本基金的戰(zhàn)略資產(chǎn)配置策略（SAA）將從國(guó)內(nèi)股票和債券市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)收益特征出發(fā)，通過(guò)綜合分析宏觀政策、經(jīng)濟(jì)周期、行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)、市場(chǎng)流動(dòng)性水平，投資人風(fēng)險(xiǎn)收益偏好等因素，以分散投資的方式，錨定長(zhǎng)期目標(biāo)波動(dòng)率，進(jìn)行有效的長(zhǎng)期資產(chǎn)配置。本基金的戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置策略（TAA）是指會(huì)更多著眼于在充分研究分析諸如細(xì)分經(jīng)濟(jì)周期、各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)、貨幣政策變化、利率水平、信用利差變化、 
 突發(fā)事件性因素等中短期市場(chǎng)變化的基礎(chǔ)上，根據(jù)具體不同市場(chǎng)形勢(shì)的具體轉(zhuǎn)變而對(duì)基金各類資產(chǎn)組合既定長(zhǎng)期投資比例所進(jìn)行的動(dòng)態(tài)調(diào)整，力爭(zhēng)使基金投資組合的長(zhǎng)期波動(dòng)率與目標(biāo)值不發(fā)生重大偏離。通過(guò)戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置，本基金將在戰(zhàn)略資產(chǎn)配置層面實(shí)現(xiàn)對(duì)長(zhǎng)期資產(chǎn)配置的優(yōu)化，力爭(zhēng)獲取超額回報(bào)。2、基金投資策略（1）ETF投資策略對(duì)于ETF基金，本基金主要通過(guò)其跟蹤基準(zhǔn)以及配合市場(chǎng)、行業(yè)板塊輪動(dòng)等進(jìn)行優(yōu)選配置，增強(qiáng)投資回報(bào)。本基金使用日最大跟蹤偏離度、累計(jì)跟蹤偏離度、日均跟蹤偏離度、跟蹤誤差等指標(biāo)評(píng)估其投資風(fēng)格、收益情況、波動(dòng)性以及回撤等并考慮子基金的基金規(guī)模、是否是市場(chǎng)基準(zhǔn)指數(shù)、是否開(kāi)放申購(gòu)贖回等因素，選擇優(yōu)質(zhì)標(biāo)的進(jìn)行投資。（2）其它基金投資策略對(duì)于不同類別的公募基金，本基金將分別按照不同的指標(biāo)進(jìn)行篩選，其中：對(duì)于貨幣型基金，主要從基金規(guī)模、流動(dòng)性、風(fēng)險(xiǎn)、收益率等層面進(jìn)行評(píng)估，以滿足流動(dòng)性管理要求為主。對(duì)于指數(shù)基金、大宗商品基金等被動(dòng)管理的公募基金，本基金主要從定量的角度分析其跟蹤誤差、信息比率、規(guī)模、流動(dòng)性以及費(fèi)率等情況，通過(guò)定量為主的方法篩選出其中優(yōu)秀的基金品種進(jìn)行投資。對(duì)于主動(dòng)管理的公募非貨幣型基金，本基金通過(guò)基金評(píng)價(jià)研究機(jī)構(gòu)推薦、量化指標(biāo)篩選打分等一種或多種方法，進(jìn)行初步分析，獲得候選基金池。在候選基金池范圍內(nèi)，從多維度對(duì)待選投資標(biāo)的進(jìn)行定性分析，并做出最終的投資決策。具體來(lái)說(shuō)：1）定量維度本基金將考察風(fēng)格穩(wěn)定性、風(fēng)險(xiǎn)收益有效性、收益性、風(fēng)險(xiǎn)度和回撤控制五大類指標(biāo)，依據(jù)基金在過(guò)往選定的時(shí)間窗口各項(xiàng)指標(biāo)的表現(xiàn)，對(duì)基金經(jīng)理的投資能力、業(yè)績(jī)持續(xù)性以及風(fēng)格穩(wěn)定性等進(jìn)行綜合打分。其中風(fēng)格穩(wěn)定性指標(biāo)主要包含：與業(yè)績(jī)基準(zhǔn)或市場(chǎng)指數(shù)的相關(guān)系數(shù)、回歸系數(shù)、滾動(dòng)相關(guān)系數(shù)標(biāo)準(zhǔn)差、基金經(jīng)理管理年限等細(xì)分指標(biāo)。風(fēng)險(xiǎn)收益有效性指標(biāo)主要包含：信息比率、夏普比率等細(xì)分指標(biāo)。收益性指標(biāo)主要包含年化收益率、特定區(qū)間的滾動(dòng)收益率、相對(duì)業(yè)績(jī)基準(zhǔn)或市場(chǎng)指數(shù)的超額收益等細(xì)分指標(biāo)。風(fēng)險(xiǎn)度指標(biāo)主要包含年化標(biāo)準(zhǔn)差、跟蹤誤差等細(xì)分指標(biāo)。回撤控制指標(biāo)主要包含最大回撤絕對(duì)值以及與業(yè)績(jī)基準(zhǔn)或市場(chǎng)指數(shù)最大回撤的比較等指標(biāo)。通過(guò)定量維度，本基金將剔除業(yè)績(jī)持續(xù)性以及風(fēng)格穩(wěn)定性均差的基金投資標(biāo)的，選出本基金擬投資的候選基金池。2）定性維度 
 在定量維度選出的候選基金池后，本基金將從定性維度進(jìn)一步判斷各基金的投資價(jià)值。具體來(lái)說(shuō)，分為以下幾個(gè)項(xiàng)目：a.基金管理人該項(xiàng)目主要考察基金公司的股東結(jié)構(gòu)，管理層的經(jīng)營(yíng)哲學(xué)，公司業(yè)務(wù)拓展目標(biāo)，以及是否為員工提供合理的激勵(lì)機(jī)制，公司人員流動(dòng)，員工的素質(zhì)與從業(yè)經(jīng)歷，資源的分配與組織架構(gòu)等因素。b.基金經(jīng)理該項(xiàng)目主要考察具體候選基金的基金經(jīng)理情況，包括基金經(jīng)理的從業(yè)年限，管理單只基金的最長(zhǎng)年限，投資風(fēng)格，從業(yè)管理人家數(shù)，基金經(jīng)理歷史從業(yè)合規(guī)情況。c.流程該項(xiàng)目主要考察基金，特別是各混合型基金的風(fēng)格與策略是否具有一致性，是否具有特殊的投資策略安排、獨(dú)特的風(fēng)險(xiǎn)收益特征，投資組合的建構(gòu)方法是否嚴(yán)謹(jǐn)，基金的運(yùn)作是否合法合規(guī)，是否有適當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)管理與控制等因素。d.業(yè)績(jī)?cè)诙糠治龅幕A(chǔ)上，該項(xiàng)目主要側(cè)重從定性角度考察基金超額收益的來(lái)源，分析歷史業(yè)績(jī)的優(yōu)缺點(diǎn)，適合的市場(chǎng)風(fēng)格，業(yè)績(jī)表現(xiàn)的穩(wěn)定性等因素。e.成本該項(xiàng)目主要考察候選基金的費(fèi)用情況，包含申購(gòu)費(fèi)、管理費(fèi)、托管費(fèi)、銷售服務(wù)費(fèi)、贖回費(fèi)等，在同等條件下優(yōu)選低費(fèi)率基金產(chǎn)品。對(duì)于公募REITs，本基金將綜合考量宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行情況、基金資產(chǎn)配置策略、底層資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)情況、流動(dòng)性及估值水平等因素，對(duì)公募REITs的投資價(jià)值進(jìn)行深入研究，精選出具有較高投資價(jià)值的公募REITs進(jìn)行投資。本基金根據(jù)投資策略需要或市場(chǎng)環(huán)境變化，可選擇將部分基金資產(chǎn)投資于公募REITs，但本基金并非必然投資公募REITs。3、股票投資策略（1）A股投資策略本基金主要采取自下而上的主動(dòng)投資管理策略，精選價(jià)值被低估的個(gè)股，對(duì)公司的歷史沿革、財(cái)務(wù)狀況、盈利能力及前景、資產(chǎn)及權(quán)益價(jià)值等進(jìn)行全面深入的研究分析，反復(fù)推敲測(cè)算公司的合理價(jià)值；自上而下判斷公司所在行業(yè)在長(zhǎng)周期中所處的位置以配合對(duì)公司合理價(jià)值的評(píng)估，注重安全邊際，選擇能為投資者持續(xù)創(chuàng)造價(jià)值的股票；同時(shí)輔以合理價(jià)值發(fā)現(xiàn)和被市場(chǎng)認(rèn)同的觸發(fā)因素判斷，提高選股的有效性。對(duì)于存托憑證的投資，本基金將依照境內(nèi)上市交易的股票，通過(guò)定性分析和定量分析相結(jié)合的方式，精選優(yōu)質(zhì)上市公司；并最大限度避免由于存托憑 
 證在交易規(guī)則、上市公司治理結(jié)構(gòu)等方面的差異而或有的負(fù)面影響。（2）港股通標(biāo)的股票投資策略本基金可通過(guò)港股通機(jī)制投資港股通機(jī)制下允許買賣的規(guī)定范圍內(nèi)的香港聯(lián)交所上市的股票。對(duì)于港股通標(biāo)的股票，本基金主要采用“自下而上”個(gè)股研究方式，精選出具有投資價(jià)值的優(yōu)質(zhì)標(biāo)的。其篩選維度主要包括但不限于：治理結(jié)構(gòu)與管理層（例如：良好的公司治理結(jié)構(gòu)，優(yōu)秀、誠(chéng)信的公司管理層等）、行業(yè)集中度及行業(yè)地位（例如：具備獨(dú)特的核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，如產(chǎn)品優(yōu)勢(shì)、成本優(yōu)勢(shì)、技術(shù)優(yōu)勢(shì)和定價(jià)能力等）、公司業(yè)績(jī)表現(xiàn)（例如：業(yè)績(jī)穩(wěn)定并持續(xù)、具備中長(zhǎng)期持續(xù)增長(zhǎng)的能力等）。 
業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn) 中證A500指數(shù)收益率×70%+上海黃金交易所Au99.99現(xiàn)貨實(shí)盤合約收益率×5%+中債新綜合全價(jià)(總值)指數(shù)收益率×25% 
風(fēng)險(xiǎn)收益特征 本基金為混合型基金中基金（FOF），風(fēng)險(xiǎn)與預(yù)期收益高于債券型基金中基金、債券型基金，高于貨幣型基金中基金、貨幣市場(chǎng)基金，低于股票型基金中基金、股票型基金。本基金還可投資港股通標(biāo)的證券，需承擔(dān)港股通機(jī)制下因投資環(huán)境、投資標(biāo)的、市場(chǎng)制度以及交易規(guī)則等差異帶來(lái)的特有風(fēng)險(xiǎn)。 
三、投資本基金涉及的費(fèi)用
（一）基金銷售相關(guān)費(fèi)用
以下費(fèi)用在認(rèn)購(gòu)／申購(gòu)／贖回基金過(guò)程中收取：
中歐積極多元配置3個(gè)月持有混合（ETF-FOF）A
費(fèi)用類型 份額（S）或金額（M）/持有期限（N） 收費(fèi)方式/費(fèi)率 備注 
認(rèn)購(gòu)費(fèi) M 0.20%  
100萬(wàn)元≤M 0.10%  
500萬(wàn)元≤M 1000.00元/筆  
申購(gòu)費(fèi)（前收費(fèi)） M 0.30%  
100萬(wàn)元≤M 0.20%  
500萬(wàn)元≤M 1000.00元/筆  
贖回費(fèi) N＜180日 0.50%  
N≥180日 0  
注：上表適用于投資者（通過(guò)基金管理人的直銷中心認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)本基金A類基金份額的養(yǎng)老
金客戶除外）認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)A類基金份額的情形，通過(guò)基金管理人的直銷中心認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)本基金
A類基金份額的養(yǎng)老金客戶費(fèi)率適用情況詳見(jiàn)本基金招募說(shuō)明書(shū)及相關(guān)公告。
認(rèn)購(gòu)費(fèi)C：本基金C類份額不收取認(rèn)購(gòu)費(fèi)
申購(gòu)費(fèi)C：本基金C類份額不收取申購(gòu)費(fèi)
贖回費(fèi)C：本基金設(shè)置3個(gè)月鎖定期限，3個(gè)月后方可贖回，贖回時(shí)不收取贖回費(fèi)。
（二）基金運(yùn)作相關(guān)費(fèi)用
以下費(fèi)用將從基金資產(chǎn)中扣除：
費(fèi)用類別 收費(fèi)方式/年費(fèi)率或金額 收取方 
管理費(fèi) 0.80% 基金管理人和銷售機(jī)構(gòu) 
托管費(fèi) 0.12% 基金托管人 
銷售服務(wù)費(fèi) 中歐積極多元配置3個(gè)月持有混合（ETF-FOF）C 0.30% 銷售機(jī)構(gòu) 
其他費(fèi)用 詳見(jiàn)招募說(shuō)明書(shū)的基金費(fèi)用與稅收章節(jié)。 相關(guān)服務(wù)機(jī)構(gòu) 
注：1、本基金交易證券、基金等產(chǎn)生的費(fèi)用和稅負(fù)，按實(shí)際發(fā)生額從基金資產(chǎn)扣除。
2、本基金的管理費(fèi)/托管費(fèi)按前一日基金資產(chǎn)凈值中扣除本基金持有的基金管理人自
身管理/托管人自身托管的其他公開(kāi)募集證券投資基金對(duì)應(yīng)資產(chǎn)凈值后剩余部分計(jì)提。
四、風(fēng)險(xiǎn)揭示與重要提示
（一）風(fēng)險(xiǎn)揭示
本基金不提供任何保證。投資者可能損失投資本金。
投資有風(fēng)險(xiǎn)，投資者購(gòu)買基金時(shí)應(yīng)認(rèn)真閱讀本基金的《招募說(shuō)明書(shū)》等銷售文件。
本基金的風(fēng)險(xiǎn)主要包括：
-市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)
1、政策風(fēng)險(xiǎn)，2、利率風(fēng)險(xiǎn)，3、信用風(fēng)險(xiǎn)，4、通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)，5、再投資風(fēng)險(xiǎn)，6、
法律風(fēng)險(xiǎn)；
-管理風(fēng)險(xiǎn)；
-流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；
-其它風(fēng)險(xiǎn)；
-特有風(fēng)險(xiǎn)：
1、本基金的各類基金份額均設(shè)置鎖定持有期，原則上每份基金份額的鎖定持有期為3個(gè)月，
基金份額在鎖定持有期內(nèi)不辦理贖回及轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出業(yè)務(wù)。鎖定持有期到期后進(jìn)入開(kāi)放持有期，
每份基金份額自其開(kāi)放持有期首日起才能辦理贖回及轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)出業(yè)務(wù)。因此基金份額持有人面
臨在鎖定持有期內(nèi)不能贖回基金份額的風(fēng)險(xiǎn)。
2、本基金為基金中基金，基金資產(chǎn)主要投資于其他公開(kāi)募集證券投資基金的基金份額，因
此本基金所持有的基金的業(yè)績(jī)表現(xiàn)、持有基金的基金管理人水平等因素將影響到本基金的基
金業(yè)績(jī)表現(xiàn)。
3、本基金為基金中基金，基金資產(chǎn)主要投資于其他公開(kāi)募集證券投資基金的基金份額，除
了持有的本基金管理人管理的其他基金部分不收取管理費(fèi)，持有本基金托管人托管的其他基
金部分不收取托管費(fèi)，申購(gòu)本基金管理人管理的其他基金不收取申購(gòu)費(fèi)、贖回費(fèi)（不包括按
照基金合同應(yīng)歸入基金資產(chǎn)的部分）、銷售服務(wù)費(fèi)等，基金中基金承擔(dān)的相關(guān)基金費(fèi)用可能
比普通開(kāi)放式基金高。
4、本基金的主要投資范圍為其他公開(kāi)募集證券投資基金，占本基金相當(dāng)比例的被投資基金
暫停估值、暫停申購(gòu)/贖回，本基金可能暫停或拒絕申購(gòu)、暫停或延緩辦理贖回業(yè)務(wù)。
5、本基金投資流通受限基金時(shí)，對(duì)于封閉式基金而言，當(dāng)要賣出基金的時(shí)候，可能會(huì)面臨
在一定的價(jià)格下無(wú)法賣出而要降價(jià)賣出的風(fēng)險(xiǎn)；對(duì)于流通受限基金而言，由于流通受限基金
的非流通特性，在本基金參與投資后將在一定的期限內(nèi)無(wú)法流通，在面臨基金大規(guī)模贖回的
情況下有可能因?yàn)闊o(wú)法變現(xiàn)造成流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。
6、巨額贖回風(fēng)險(xiǎn)是開(kāi)放式基金所特有的一種風(fēng)險(xiǎn)，即當(dāng)單個(gè)交易日基金的凈贖回申請(qǐng)超過(guò)
前一工作日基金總份額的百分之十時(shí)，本基金將可能無(wú)法及時(shí)贖回持有的全部基金份額，影
響本基金的資金安排。
7、本基金會(huì)面臨基金價(jià)格變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。如果基金價(jià)格下降到買入成本之下，在不考慮分紅
因素影響的情況下，本基金會(huì)面臨虧損風(fēng)險(xiǎn)。
8、本基金的投資范圍包括資產(chǎn)支持證券。基金管理人本著謹(jǐn)慎和控制風(fēng)險(xiǎn)的原則進(jìn)行資產(chǎn)
支持證券投資，但仍或面臨信用風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、提前償付風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)，所投資的資產(chǎn)
支持證券之債務(wù)人出現(xiàn)違約，或由于資產(chǎn)支持證券信用質(zhì)量降低、市場(chǎng)利率波動(dòng)導(dǎo)致證券價(jià)
格下降，造成基金財(cái)產(chǎn)損失。受資產(chǎn)支持證券市場(chǎng)規(guī)模及交易活躍程度的影響，資產(chǎn)支持證
券存在一定的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。
9、港股交易失敗風(fēng)險(xiǎn)：港股通業(yè)務(wù)存在每日額度限制。在香港聯(lián)合交易所有限公司（以下
或稱“聯(lián)交所”）開(kāi)市前階段，當(dāng)日額度使用完畢的，新增的買單申報(bào)將面臨失敗的風(fēng)險(xiǎn)；在
聯(lián)交所持續(xù)交易時(shí)段，當(dāng)日額度使用完畢的，當(dāng)日本基金將面臨不能通過(guò)港股通進(jìn)行買入交
易的風(fēng)險(xiǎn)。
10、匯率風(fēng)險(xiǎn)：本基金可投資港股通標(biāo)的證券，在交易時(shí)間內(nèi)提交訂單依據(jù)的港幣買入?yún)⒖?br/>匯率和賣出參考匯率，并不等于最終結(jié)算匯率。港股通交易日日終，中國(guó)證券登記結(jié)算有限
責(zé)任公司進(jìn)行凈額換匯，將換匯成本按成交金額分?jǐn)傊撩抗P交易，確定交易實(shí)際適用的結(jié)算
匯率。故本基金投資面臨匯率風(fēng)險(xiǎn)，匯率波動(dòng)可能對(duì)基金的投資收益造成損失。
11、境外市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)。
（1）本基金將通過(guò)港股通機(jī)制投資于香港市場(chǎng)，在市場(chǎng)進(jìn)入、投資額度、可投資對(duì)象、稅
務(wù)政策等方面都有一定的限制，而且此類限制可能會(huì)不斷調(diào)整，這些限制因素的變化可能對(duì)
本基金進(jìn)入或退出當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)造成障礙，從而對(duì)投資收益以及正常的申購(gòu)贖回產(chǎn)生直接或間接
的影響。
（2）香港市場(chǎng)交易規(guī)則有別于內(nèi)地A股市場(chǎng)規(guī)則，此外，在港股通機(jī)制下參與香港股票投
資還將面臨包括但不限于如下特殊風(fēng)險(xiǎn)：
1）港股市場(chǎng)股價(jià)波動(dòng)較大的風(fēng)險(xiǎn)：香港市場(chǎng)證券實(shí)行T+0回轉(zhuǎn)交易，且對(duì)個(gè)股交易價(jià)格并
無(wú)漲跌幅上下限的規(guī)定，因此港股可能表現(xiàn)出比A股更為劇烈的股價(jià)波動(dòng)；
2）港股通機(jī)制下交易日不連貫可能帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)：只有內(nèi)地與香港兩地均為交易日且能夠滿
足結(jié)算安排的交易日才為港股通交易日，因此在內(nèi)地開(kāi)市香港休市的情形下，港股通不能正
常交易，港股不能及時(shí)賣出，可能帶來(lái)一定的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；
3）出現(xiàn)聯(lián)交所規(guī)定的相關(guān)情形時(shí)，聯(lián)交所將可能停市，投資者將面臨在停市期間無(wú)法進(jìn)行
港股通交易的風(fēng)險(xiǎn)；出現(xiàn)內(nèi)地證券交易所證券交易服務(wù)公司認(rèn)定的交易異常情況時(shí)，內(nèi)地證
券交易所證券交易服務(wù)公司將可能暫停提供部分或者全部港股通服務(wù)，投資者將面臨在暫停
服務(wù)期間無(wú)法進(jìn)行港股通交易的風(fēng)險(xiǎn)；
4）投資者因港股通標(biāo)的股票權(quán)益分派、轉(zhuǎn)換、上市公司被收購(gòu)等情形或者異常情況，所取
得的港股通標(biāo)的股票以外的聯(lián)交所上市證券，只能通過(guò)港股通賣出，但不得買入，相關(guān)交易
所另有規(guī)定的除外；因港股通標(biāo)的股票權(quán)益分派或者轉(zhuǎn)換等情形取得的聯(lián)交所上市股票的認(rèn)
購(gòu)權(quán)利在聯(lián)交所上市的，可以通過(guò)港股通賣出，但不得行權(quán)；因港股通標(biāo)的股票權(quán)益分派、
轉(zhuǎn)換或者上市公司被收購(gòu)等所取得的非聯(lián)交所上市證券，可以享有相關(guān)權(quán)益，但不得通過(guò)港
股通買入或賣出；
5）代理投票。由于中國(guó)結(jié)算是在匯總投資者意愿后再向香港結(jié)算提交投票意愿，中國(guó)結(jié)算
對(duì)投資者設(shè)定的意愿征集期比香港結(jié)算的征集期稍早結(jié)束；投票沒(méi)有權(quán)益登記日的，以投票
截止日的持有作為計(jì)算基準(zhǔn)；投票數(shù)量超出持有數(shù)量的，按照比例分配持有基數(shù)；
6）本基金可根據(jù)投資策略需要或不同配置地市場(chǎng)環(huán)境的變化，選擇將部分基金資產(chǎn)投資于
港股或選擇不將基金資產(chǎn)投資于港股，基金資產(chǎn)并非必然投資港股。
12、本基金的投資范圍包括存托憑證，存托憑證是由存托人簽發(fā)、以境外證券為基礎(chǔ)在中國(guó)
境內(nèi)發(fā)行，代表境外基礎(chǔ)證券權(quán)益。存托憑證持有人實(shí)際享有的權(quán)益與境外基礎(chǔ)證券持有人
的權(quán)益雖然基本相當(dāng)，但并不能等同于直接持有境外基礎(chǔ)證券。投資于存托憑證可能會(huì)面臨
由于境內(nèi)外市場(chǎng)上市交易規(guī)則、上市公司治理結(jié)構(gòu)、股東權(quán)利等差異帶來(lái)的相關(guān)成本和投資
風(fēng)險(xiǎn)。在交易和持有存托憑證過(guò)程中需要承擔(dān)的義務(wù)及可能受到的限制，應(yīng)當(dāng)關(guān)注證券交易
普遍具有的宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)、政策風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、不可抗力風(fēng)險(xiǎn)等。
13、投資公募REITs（以下或簡(jiǎn)稱“基礎(chǔ)設(shè)施基金”）可能面臨以下風(fēng)險(xiǎn)，包括但不限于：
（1）基金價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。
基礎(chǔ)設(shè)施基金大部分資產(chǎn)投資于基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目，具有權(quán)益屬性，受經(jīng)濟(jì)環(huán)境、運(yùn)營(yíng)管理等因
素影響，基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目市場(chǎng)價(jià)值及現(xiàn)金流情況可能發(fā)生變化，可能引起基礎(chǔ)設(shè)施基金價(jià)格波
動(dòng)，甚至存在基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目遭遇極端事件（如地震、臺(tái)風(fēng)等）發(fā)生較大損失而影響基金價(jià)格
的風(fēng)險(xiǎn)。
（2）基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。
基礎(chǔ)設(shè)施基金投資集中度高，收益率很大程度依賴基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)情況，基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目可
能因經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化或運(yùn)營(yíng)不善等因素影響，導(dǎo)致實(shí)際現(xiàn)金流大幅低于測(cè)算現(xiàn)金流，存在基金
收益率不佳的風(fēng)險(xiǎn)，基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)過(guò)程中租金、收費(fèi)等收入的波動(dòng)也將影響基金收益分
配水平的穩(wěn)定。此外，基礎(chǔ)設(shè)施基金可直接或間接對(duì)外借款，存在基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目經(jīng)營(yíng)不達(dá)預(yù)
期，基金無(wú)法償還借款的風(fēng)險(xiǎn)。
（3）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。
基礎(chǔ)設(shè)施基金采取封閉式運(yùn)作，不開(kāi)通申購(gòu)贖回，只能在二級(jí)市場(chǎng)交易，存在流動(dòng)性不足的
風(fēng)險(xiǎn)。
（4）終止上市風(fēng)險(xiǎn)。
基礎(chǔ)設(shè)施基金運(yùn)作過(guò)程中可能因觸發(fā)法律法規(guī)或交易所規(guī)定的終止上市情形而終止上市，導(dǎo)
致投資者無(wú)法在二級(jí)市場(chǎng)交易。
（5）稅收等政策調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)。
基礎(chǔ)設(shè)施基金運(yùn)作過(guò)程中可能涉及基金持有人、公募基金、資產(chǎn)支持證券、項(xiàng)目公司等多層
面稅負(fù)，如果國(guó)家稅收等政策發(fā)生調(diào)整，可能影響投資運(yùn)作與基金收益。
（6）基礎(chǔ)設(shè)施基金相關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件和交易所業(yè)務(wù)規(guī)則，可能
根據(jù)市場(chǎng)情況進(jìn)行修改，或者制定新的法律法規(guī)和業(yè)務(wù)規(guī)則，投資者應(yīng)當(dāng)及時(shí)予以關(guān)注和了
解。
-本基金法律文件風(fēng)險(xiǎn)收益特征表述與銷售機(jī)構(gòu)基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)可能不一致的風(fēng)險(xiǎn)
（二）重要提示
中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)本基金募集的注冊(cè)，并不表明其對(duì)本基金的投資價(jià)值、市場(chǎng)前景和收益
做出實(shí)質(zhì)性判斷或保證，也不表明投資于本基金沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)。
基金管理人依照恪盡職守、誠(chéng)實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)，但不保
證基金一定盈利，也不保證最低收益。
基金投資者自依基金合同取得基金份額，即成為基金份額持有人和基金合同的當(dāng)事人。
基金產(chǎn)品資料概要信息發(fā)生重大變更的，基金管理人將在三個(gè)工作日內(nèi)更新，其他信
息發(fā)生變更的，基金管理人每年更新一次。因此，本文件內(nèi)容相比基金的實(shí)際情況可能存在
一定的滯后，如需及時(shí)、準(zhǔn)確獲取基金的相關(guān)信息，敬請(qǐng)同時(shí)關(guān)注基金管理人發(fā)布的相關(guān)臨
時(shí)公告等。
因基金合同產(chǎn)生或與之相關(guān)的爭(zhēng)議，各方當(dāng)事人應(yīng)通過(guò)協(xié)商、調(diào)解解決，協(xié)商、調(diào)解不
能解決的，任何一方均有權(quán)將爭(zhēng)議提交廣州仲裁委員會(huì)，仲裁地點(diǎn)為廣州市，按照廣州仲裁
委員會(huì)屆時(shí)有效的仲裁規(guī)則進(jìn)行仲裁。仲裁裁決是終局的，對(duì)當(dāng)事人均有約束力。除非仲裁
裁決另有規(guī)定，仲裁費(fèi)由敗訴方承擔(dān)。爭(zhēng)議處理期間，基金管理人和基金托管人應(yīng)恪守基金
管理人和基金托管人職責(zé)，各自繼續(xù)忠實(shí)、勤勉、盡責(zé)地履行基金合同和托管協(xié)議規(guī)定的義
務(wù)，維護(hù)基金份額持有人的合法權(quán)益。基金合同受中國(guó)法律（為本合同之目的，不包括香港
特別行政區(qū)、澳門特別行政區(qū)和臺(tái)灣地區(qū)法律）管轄并從其解釋。
五、其他資料查詢方式
以下資料詳見(jiàn)基金管理人網(wǎng)站[www.zofund.com][客服電話：400-700-9700]
1、《中歐積極多元配置3個(gè)月持有期混合型基金中基金（ETF-FOF）基金合同》
《中歐積極多元配置3個(gè)月持有期混合型基金中基金（ETF-FOF）托管協(xié)議》
《中歐積極多元配置3個(gè)月持有期混合型基金中基金（ETF-FOF）招募說(shuō)明書(shū)》
2、定期報(bào)告，包括基金季度報(bào)告、中期報(bào)告和年度報(bào)告
3、基金份額凈值
4、基金銷售機(jī)構(gòu)及聯(lián)系方式
5、其他重要資料
六、其他情況說(shuō)明
無(wú)
              

                

               中歐積極多元配置3個(gè)月持有期混合型基金中基金(ETF-FOF)基金產(chǎn)品資料概要.pdf